GROUPAMA Ασφαλιστική : Ανοδική πορεία σε δύσκολο περιβάλλον

Ανοδικά μεγέθη σε παραγωγή, αποθεματοποίηση και κερδοφορία παρουσίασε ο γαλλικός ασφαλιστικός όμιλος της Groupama στην Ελλάδα σύμφωνα με χθεσινή παρουσίαση της εταιρείας. Τα κέρδη προ φόρων έφτασαν στα 15,5 εκατ. Ευρώ, το περιθώριο φερεγγυότητας (Solvency I) διαμορφώθηκε στα 366% έναντι 259% το 2013, η παραγωγή ασφαλίστρων διαμορφώθηκε στα 147,3 εκατ. Ευρώ και καταβλήθηκαν αποζημιώσεις ύψους 111,3 εκατ. Ευρώ.

Ιδιαίτερα ικανοποιημένοι είναι οι βασικοί μέτοχοι της Groupama στην Γαλλία από την πορεία της Groupama στην Ελλάδα σύμφωνα με δήλωση του διευθύνοντος συμβούλου στην Ελλάδα κ. Μπερτράν Βουαρέ εξαιτίας του γεγονότος ότι εταιρεία καταγράφει υψηλές αποδόσεις ιδίων κεφαλαίων (ROE) της τάξης του 23% σε μία ιδιαίτερα αρνητική για την χώρα οικονομική συγκυρία.

Αύξηση μεριδίου στον κλάδο αυτοκινήτου και σε υγεία

Στον κλάδο αυτοκινήτου, εμπλουτίστηκε το χαρτοφυλάκιο της εταιρείας με 15.000 νέα ασφαλισμένα αυτοκίνητα χάρη στην προσαρμογή (μείωση) της τιμολόγησης στις νέες συνθήκες της αγοράς σε πολλές περιοχές της χώρας. Ιδιαίτερα ανοδική είναι η πορεία της εταιρείας στον κλάδο Υγείας καθώς διεύρυνε περαιτέρω την γκάμα προιόντων που προσφέρει με ετησίως ανανεούμενα προγράμματα και συνεχίζοντας την διάθεση των ισόβιων προγραμμάτων. Επίσης στα ομαδικά προγράμματα Υγείας, προσέθεσε στο χαρτοφυλάκιό της 3 μεγάλες εταιρείες με 12.500 ασφαλισμένους συνολικά.

Επενδυτικά προιόντα

Αυξημένη ζήτηση είχαν τα επενδυτικά προγράμματα εγγυημένου κεφαλαίου. Προσέφερε 3 επενδυτικά προιόντα (ZEN, OBSIDIENNE, PEARL) σε συνεργασία (θεματοφυλακή) με Credit Suisse, Gredit Agricole και Societe Generale.

(Πηγή: Imerisia.gr)

Read More

Τι θα συμβεί με όσες ασφαλιστικές δεν καταφέρουν να ανταποκριθούν στο Solvency II

Στενεύουν τα περιθώρια που έχουν οι ασφαλιστικές εταιρίες στην Ελλάδα και στην υπόλοιπη Ευρωπαϊκή Ένωση προκειμένου να προσαρμοστούν στα νέα δεδομένα που θέτει η Solvency II σε κεφάλαια και φερεγγυότητα από το 2016.Τόσο από εκτιμήσεις στελεχών της ασφαλιστικής αγοράς όσο και από την πλευρά τις εποπτικής αρχής, την Τράπεζα της Ελλάδος, εκφράζεται αισιοδοξία ότι στην πλειοψηφία τους οι εταιρίες θα τα καταφέρουν να πιάσουν τους στόχους.

Ωστόσο μπορεί να υπάρξουν και εταιρίες που αν δεν μπορέσουν να αντλήσουν κεφάλαια να βρεθούν εκτός στόχου.

Για τις εταιρίες αυτές και σύμφωνα με τον Διοικητή της Τράπεζας της Ελλάδος Γ. Στουρνάρα και σε σχετική αναφορά του στην συνέλευση των ασφαλιστικών εταιριών υπάρχει και ο τρίτος δρόμος, για να μην οδηγηθούν στα λουκέτο.

Σύμφωνα με τον κ. Στουρνάρα η Εποπτική Αρχή ενθαρρύνει την αγορά και τις εταιρίες που δυσκολεύονται να πιάσουν τα κριτήρια να ακολουθήσουν πολιτική συνενώσεων ή ειδικεύσεων σε συγκεκριμένα ασφαλιστικά προϊόντα ή να μεταβιβάσουν τα χαρτοφυλάκια τους.

Επίσης σύμφωνα με τους νέους εποπτικούς κανόνες και προκειμένου να αντιμετωπιστούν τα προβλήματα από ενδεχόμενα λουκέτα, οι εποπτικές αρχές θα μπορούν να διορίσουν διαχειριστές για εξυγίανση ή ομαλή εκκαθάριση, ώστε να μην δημιουργηθούν τα φαινόμενα του παρελθόντος με τα αιφνιδιαστικά λουκέτα.

(Πηγή: Asfalisinet.gr)

Read More

Επικουρικό Κεφάλαιο: Χρέη 500 εκατ. ευρώ

Κολλημένη επί πολλούς μήνες παραμένει η διαδικασία χρηματοδότησης της μεταβίβασης μέρους των υποχρεώσεων του Επικουρικού Κεφαλαίου στη Γερμανική Darag.

Τελευταίες πληροφορίες αναφέρουν ότι, το Επικουρικό Κεφάλαιο δεν έχει καταλήξει για το πώς θα χρηματοδοτηθεί το όλο project. Οι ανατροπές που έχουν επέλθει στην κεντρική πολιτική σκηνή της χώρας, έχουν αναβάλλει για μια ακόμη φορά τις όποιες αποφάσεις περί χρηματοδότησης -με δάνειο, έκδοση ομολόγου ή άλλο εργαλείο- της εξαγοράς του πρώτου πακέτου υποχρεώσεων του Επικουρικού Κεφαλαίου από την εξειδικευμένη γερμανική εταιρεία.

Παράγοντες της αγοράς αναφέρουν επίσης ότι, η όλη διαδικασία είναι πολύ πιθανό να καθυστερήσει περαιτέρω καθότι πριν κινηθεί το Επικουρικό θα πρέπει να προηγηθεί νομοθετική ρύθμιση που θα εξουσιοδοτεί το φορέα να ενεργήσει ανάλογα και στη φάση αυτή οι προτεραιότητες του υπουργείου Οικονομικών θεωρείται βέβαιο πως είναι άλλες.

Στο μεταξύ, οι υποχρεώσεις του Επικουρικού παραμένουν στη ζώνη των 500 εκατ. ευρώ, ενώ η αγορά μετρά αντίστροφα για την προσαρμογή της στο νέο εποπτικό περιβάλλον, το Solvency II. Δεν είναι λίγοι αυτοί που πιστεύουν ότι στη «διαδρομή» έως το τέλος του έτους, οπότε και εκπνέει ο χρόνος εφαρμογής του σημερινού εποπτικού πλαισίου, δεν αποκλείεται τυχόν απρόοπτα οπότε το Επικουρικό θα κληθεί και πάλι να βγάλει τα… κάστανα από τη φωτιά, επιβαρυνόμενο με νέες υποχρεώσεις.

(Πηγή: Insuranceworld.gr)

Read More

Σε ισχύ η συμφωνία της AIGAION με τη γερμανική DARAG

Ολοκληρώθηκε η μεταφορά του χαρτοφυλακίου αστικής ευθύνης αυτοκινήτων (ασφαλιστήρια με έναρξη κάλυψης έως 31.12.2010) της AIGAION Ασφαλιστική Α.Ε. στην γερμανική αντασφαλιστική εταιρία DARAG, σε συνέχεια της σχετικής έγκρισης της συμφωνίας από την Επιτροπή Πιστωτικών και Ασφαλιστικών Θεμάτων της Τράπεζας της Ελλάδος, στις 24/9/2014.

Mε την κίνηση αυτή η AIGAION απαλλάσσεται από την αβεβαιότητα της μελλοντικής εξέλιξης των αποζημιώσεων προηγούμενων ετών και είναι έτοιμη να ανταποκριθεί στις προκλήσεις της αγοράς, όπως αυτές διαμορφώνονται από την οδηγία Solvency II.

Σχετικά άρθρα:
- Έχω ασφάλεια αυτοκινήτου στην Aigaion και μου πρότειναν να ασφαλιστώ σε άλλη εταιρία - Τι συμβαίνει;
- ΑΙΓΑΙΟΝ Ασφαλιστική: Σταματάει σταδιακά τη λειτουργία της με τη δημιουργία 2 νέων εταιριών

- Σταματάει την ασφάλιση ταξί η Αιγαίον Ασφαλιστική!
- Αιγαίον Ασφαλιστική: Συμφωνία με Darag για μεταβίβαση όλων των εκκρεμών ζημιών

- Σε ισχύ η συμφωνία της AIGAION με τη γερμανική DARAG

- Πως θα ασφαλίσεις Online το αυτοκίνητο σου - Αναλυτικός Οδηγός!
- Πως θα δεις αν είναι ασφαλισμένο το αυτοκίνητό σου!

- Ποιες ασφαλιστικές παρέχουν Τρίμηνη ασφάλεια αυτοκινήτου

Read More

Κεφάλαια και φερεγγυότητα βασικοί παράγοντες για το μέλλον των ασφαλιστικών εταιριών

Το 2015 θεωρείται κομβικό έτος για την πορεία της ασφαλιστικής αγοράς στην Ελλάδα και για το μέλλον και την ανάπτυξη των ασφαλιστικών εταιριών.

Το άνοιγμα νέων πεδίων δραστηριοποίησης των ασφαλιστικών εταιριών, κύρια στους τομείς της υγείας και των συντάξεων, θεωρείται βέβαιο έστω και αν δεν υπάρξει άμεσα κάποιο νομοθετικό πλαίσιο, κύρια στο θέμα των επαγγελματικών συντάξεων.

Εκτιμήσεις από τους παράγοντες της αγοράς ,με βάση τα στατιστικά στοιχεία της παραγωγής του τρέχοντος έτους, φέρουν τους κλάδους υγείας και ζωής να πρωταγωνιστούν σε αύξηση παραγωγής και το 2015.

Η υποβάθμιση των κρατικών δομών της υγείας και των παροχών από τα ασφαλιστικά ταμεία δίνουν ώθηση σε πωλήσεις συμβολαίων υγείας με μερικές και πλήρεις ασφαλίσεις υγείας από τις ασφαλιστικές εταιρίες . Στον τομέα των συντάξεων οι περαιτέρω μειώσεις στις κρατικές συντάξεις η αύξηση των ορίων ηλικίας και οι μειώσεις στα επικουρικά και εφάπαξ ασφαλιστικά ταμεία στρέφουν κατηγορίες πολιτών σε ασφαλίσεις ζωής ή σε ασφαλιστικά επενδυτικά προϊόντας της ιδιωτικής ασφάλισης

Ωστόσο, κρίσιμο στοιχείο για την αγορά και τις ασφαλιστικές εταιρίες είναι το ζήτημα της προσαρμογής τους στις νέες κεφαλαιακές απαιτήσεις με εφαρμογή από το 2016 σε ευρωπαϊκό και εθνικό επίπεδο, της γνωστής οδηγίας Solvency II.

Το στίγμα αυτής νέας πραγματικότητας έδωσε κορυφαίο στέλεχος της αγοράς όπου πρόσφατα ανέφερε ότι κλάδος χρειάζεται εποπτεία και το νέο καθεστώς «δίνει μεγάλη δίνει μεγάλη ελευθερία στο ρίσκο, αρκεί οι ασφαλιστικές να βάλουν τα σωστά κεφάλαια και να βγουν μπροστά από τον ανταγωνισμό».

(Πηγή: Asfalisinet.gr)

Read More

Διορθωτικές κινήσεις για την κεφαλαιακή επάρκεια των εταιρειών

Μπορεί οι ασφαλιστικές εταιρείες να τα βρήκαν δύσκολα με τα stress tests και, ορισμένες εξ αυτών, να μην πέρασαν με επιτυχία τη δοκιμασία, όμως, όπως τονίζουν παράγοντες της αγοράς, τα κεφαλαιακά τους ελλείμματα, στα υποθετικά σενάρια στρεσαρίσματος που δέχθηκαν, δεν είχαν να κάνουν μόνο με την πραγματική έννοια του όρου «έλλειμμα», αλλά με το γεγονός ότι δεν ήταν έτοιμες να λειτουργήσουν με σύγχρονες δομές και υποδομές.

Οι ίδιοι παράγοντες προσθέτουν ότι, η ανάληψη πλέγματος συντονισμένων δράσεων εν όψει solvency II είναι ικανή να περιορίσει αισθητά τις κεφαλαιακές τους υποχρεώσεις έως την 1^η Ιανουαρίου 2016, οπότε και θα τεθεί σε εφαρμογή το νέο εποπτικό περιβάλλον.

Χαρακτηριστικό παράδειγμα αποτελεί η εταιρική διακυβέρνηση, που επιβάλλει στις ασφαλιστικές εταιρείες, μεταξύ άλλων, τον πλήρη διαχωρισμό των αναλογιστών από τους εσωτερικούς ελεγκτές. Όποια εταιρεία δεν μερίμνησε πριν τα τεστ αντοχής, παρουσιάσθηκε ενώπιον των ελεγκτών με αυξημένο ρίσκο, που κοστίζει σε κεφάλαια.

Οι αλλαγές στο οργανόγραμμα και τις λειτουργίες των ασφαλιστικές εταιρειών επίσης επιφέρουν περιορισμό κεφαλαιακών αναγκών, όπως και οι επενδύσεις στις νέες τεχνολογίες και τη μηχανογράφηση, που επιτρέπουν ταχύτερο έλεγχο της οικονομικής θέσης κάθε εταιρείας, όπως και περισσότερη διαφάνεια στις συναλλαγές.

Τέλος, η ύπαρξη «plan b» για μια σειρά ρίσκων που αναλαμβάνουν οι ασφαλιστικές εταιρείες μειώνει πιθανές μελλοντικές κεφαλαιακές υποχρεώσεις, ενώ και το Solvency II, προβλέπει, πέραν των προαναφερόμενων, ένα χρόνο παράτασης της προθεσμίας εφαρμογής του για συγκεκριμένες περιπτώσεις κεφαλαιακών προσαρμογών.

(Πηγή: Insuranceworld.gr)

Read More

Ατλαντική Ένωση: Δείκτης φερεγγυότητας 275,20% !

Στη διάρκεια του τρέχοντος έτους εξελίχθηκε η ευρωπαϊκή άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων για τις Ασφαλιστικές Εταιρίες που δραστηριοποιούνται στην Ελλάδα, σε συνέχεια των αντίστοιχων ασκήσεων που αφορούσαν τις τράπεζες. Τα αποτελέσματά τους εξετάστηκαν από τη Διεύθυνση Εποπτείας Ιδιωτικής Ασφάλισης [Δ.Ε.Ι.Α.] και τα συνολικά αποτελέσματα της ελληνικής Ασφαλιστικής Αγοράς δόθηκαν στη δημοσιότητα.

Οι ασκήσεις αυτές βασίστηκαν σε ακραία «σενάρια» οικονομικών καταστάσεων, στα οποία κλήθηκαν οι εταιρίες να ανταποκριθούν. Τα πιθανά σενάρια αυτά ήταν τα εξής:

1. Μεγάλη πτώση στις τιμές των μετοχών και ομολόγων, με παράλληλη μείωση στις αξίες των ακινήτων

2. Πτώση και πάλι στις προηγούμενες τιμές, αλλά σε μικρότερο ποσοστό [πιο ευνοϊκή περίπτωση], που ξεκινά από τα εταιρικά ομόλογα μεταφέροντάς τη στα κρατικά και τραπεζικά ομόλογα, στις μετοχές και στα ακίνητα

3. Σενάριο πιθανής αύξησης του πληθωρισμού κατά 1% ή 3%, γεγονός που επιφέρει προβλήματα στην οικονομία

4. Κίνδυνοι για την ασφαλιστική εταιρία από το γεγονός ότι μπορεί να αυξηθεί σημαντικά ο μέσος όρος ζωής των ασφαλισμένων πελατών της [συντάξεις] ή αντίστροφα από το γεγονός ότι μπορεί να αυξηθεί ο αριθμός των θανάτων των πελατών της ή τέλος να αυξηθούν οι εξαγορές και ακυρώσεις ασφαλιστηρίων συμβολαίων

5. Να προκύψει ένα καταστροφικό σενάριο σεισμού, σαν αυτόν που μπορεί να συμβεί μια φορά στα 200 χρόνια

6. Η περίπτωση να «πέσουν» τα επιτόκια, οπότε να εμφανιστούν χαμηλές αποδόσεις

Η ΑΤΛΑΝΤΙΚΗ ΕΝΩΣΗ ως εταιρία μέλος του ελβετο – γερμανικού Ομίλου “BALOISE Group – BASLER Lebensversicherungs AG” με 45ετή παρουσία στην Ελλάδα, συμμετείχε και στις δύο ασκήσεις, επιβεβαιώνοντας και με το παραπάνω τις υγιείς οικονομικές βάσεις, όπως αυτές αποτυπώνονται και στο εταιρικό μας site στην ενότητα «ΦΕΡΕΓΓΥΟΤΗΤΑ – ΔΙΑΦΑΝΕΙΑ» και πετυχαίνοντας αποτελέσματα που καλύπτουν το απαιτούμενο όριο σχεδόν 3 φορές.

Συγκεκριμένα, με βάση την Κοινοτική Οδηγία Solvency II, η κεφαλαιακή επάρκεια της Εταιρίας μας βρίσκεται σε ιδιαιτέρως υψηλό επίπεδο, εξασφαλίζοντας Δείκτη Φερεγγυότητας 275,20% [στο standard μοντέλο], όπως αποτυπώνεται και στον ακόλουθο πίνακα:

Συγκεκριμένα, με βάση την Κοινοτική Οδηγία Solvency II, η κεφαλαιακή επάρκεια της Εταιρίας μας βρίσκεται σε ιδιαιτέρως υψηλό επίπεδο, εξασφαλίζοντας Δείκτη Φερεγγυότητας 275,20%, όπως αποτυπώνεται και στον ακόλουθο πίνακα:

Σενάρια ακραίων οικονομικών καταστάσεων:

1ο σενάριο:

Στο σενάριο αυτό γίνεται η υπόθεση ότι σημειώνεται κραχ στην χρηματιστηριακή αγορά των μετοχών μεταφέροντας την κρίση και στις αγορές των ομολόγων και των ακινήτων.

Προβλέπει ραγδαία μείωση των τιμών των μετοχών κατά 41%, με ταυτόχρονη πτώση στις αξίες των ομολόγων και των ακίνητων και μάλιστα στην πιο δυσμενή εκδοχή τους. Χαρακτηριστικά, οι τιμές των εμπορικών ακινήτων μειώνονται κατά 49% ενώ των κατοικιών κατά 17,10%.

Στο εν λόγω σενάριο, ο Δείκτης Φερεγγυότητας διατηρείται σε υψηλότατο ποσοστό της τάξης του 234,60%, σύμφωνα με τα ακόλουθα:

2ο σενάριο:

Αυτό το υποθετικό σενάριο προβλέπει ως πηγή προβλημάτων την αγορά των εταιρικών ομολόγων, μεταφέροντας τις αναταραχές και στις ευρύτερες αγορές κρατικών και τραπεζικών ομολόγων, με ταυτόχρονη μείωση στις τιμές των μετοχών και των ακινήτων. Χαρακτηριστικά, η μείωση στις τιμές των μετοχών ανέρχεται στο 21%, στις τιμές των εμπορικών ακινήτων στο 18% και στις κατοικίες στο 15,7%.

Ο Δείκτης Φερεγγυότητας διαμορφώνεται σε ακόμα υψηλότερο ποσοστό συγκριτικά με το πρώτο σενάριο και συγκεκριμένα σε 259,80%, όπως αποτυπώνεται στον ακόλουθο πίνακα:

3ο σενάριο:

Προβλέπει την αύξηση του πληθωρισμού, ως εξής:

• + 1%
• + 3%

Στην πρώτη περίπτωση, ο Δείκτης Φερεγγυότητας της Εταιρίας ανέρχεται σε ποσοστό 270,00%, ενώ στη δεύτερη σε ποσοστό 258,70%.

Αναλυτικότερα:

4ο σενάριο:

Σχετικά όσα προβλέπονται από την Ευρωπαϊκή Άσκηση Προσομοίωσης Ακραίων Φαινομένων και αφορούν τις Ασφαλίσεις Ζωής, η ΑΤΛΑΝΤΙΚΗ ΕΝΩΣΗ πέτυχε και πάλι ιδιαίτερα υψηλά αποτελέσματα. Οι περιπτώσεις αυτές περιλαμβάνουν αντιμετώπιση των εξής ασφαλιστικών κινδύνων:

• Αύξηση του προσδόκιμου ζωής (μακροβιότητα), δηλαδή οι ασφαλισμένοι να ζήσουν πολύ [συντάξεις]
• Αύξηση των θανάτων (θνησιμότητα), δηλαδή οι ασφαλισμένοι να ζήσουν λίγο
• Αύξηση της εξαγοράς και ακυρωσιμότητας συμβολαίων, δηλαδή οι ασφαλισμένοι να σταματήσουν τα συμβόλαιά τους

Αναλυτικά:

Προϋποθέσεις σεναρίων:

Κίνδυνος μακροβιότητας

• 10% αύξηση στα ποσοστά μακροβιότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 274,90%
• 18% αύξηση στα ποσοστά μακροβιότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 274,70%

Κίνδυνος θνησιμότητας

• 0,2% αύξηση στα ποσοστά θνησιμότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 275,00%
• 0,06% αύξηση στα ποσοστά θνησιμότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 275,10%

Κίνδυνος εξαγοράς / ακυρωσιμότητας

• 20% αύξηση στα ποσοστά εξαγοράς / ακυρωσιμότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 274,90%
• 35% αύξηση στα ποσοστά εξαγοράς / ακυρωσιμότητας - Δείκτης Φερεγγυότητας 274,70%

5ο σενάριο:

Το επόμενο σενάριο της άσκησης προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων περιλαμβάνει την έκθεση σε κίνδυνο ενός καταστροφικού σεισμού, τέτοιου μεγέθους που η πιθανότητα να συμβεί είναι 1 στα 200 χρόνια. Και υπό τις προϋποθέσεις αυτές, ο Δείκτης Φερεγγυότητας της Εταιρίας ανέρχεται σε ποσοστό 264,10%, όπως φαίνεται και στον ακόλουθο πίνακα:

6ο σενάριο:

Στην περίπτωση άσκησης χαμηλών επιτοκίων, όπου υπάρχει μείωση επιτοκίων και αποδόσεων, η ΑΤΛΑΝΤΙΚΗ ΕΝΩΣΗ και πάλι πέτυχε πολύ υψηλά αποτελέσματα, δηλαδή Δείκτη Φερεγγυότητας 271,90% και 275,00%αντίστοιχα, σύμφωνα με τον ακόλουθο πίνακα:

Όλα τα πιο πάνω οικονομικά στοιχεία του Πανευρωπαϊκού Stress Test δείχνουν ότι η ΑΤΛΑΝΤΙΚΗ ΕΝΩΣΗ έχει υπερκαλύψει σχεδόν 3 φορές το Δείκτη Φερεγγυότητας.

Τα στοιχεία αυτά, σε συνδυασμό με τα σύγχρονα ασφαλιστικά προγράμματα που διαθέτει, το ιδιαίτερα αξιόλογο στελεχιακό δυναμικό της, το προσεκτικά επιλεγμένο δίκτυο συνεργατών πωλήσεων και τις πολυετείς συμβάσεις με τις μεγαλύτερες Αντασφαλιστικές Εταιρίες παγκοσμίως, την φέρνουν στις πρώτες θέσεις της προτίμησης συνεργατών και πελατών.

Read More

Θετικά τα stress tests για 12 Ελληνικές Ασφαλιστικές Εταιρίες

Ολοκληρώθηκαν και ανακοινώθηκαν από την Ευρωπαϊκή Εποπτική Αρχή για τις ασφαλιστικές εταιρίες τα stress tests που έγιναν σε πανευρωπαϊκό επίπεδο για τις ασφαλιστικές επιχειρήσεις, με την συμμετοχή σε αυτά και 12 ασφαλιστικών εταιριών από την Ελλάδα.

Σύμφωνα με την ανακοίνωση της Τράπεζας της Ελλάδος στις 30 Νοεμβρίου 2014 η Ευρωπαϊκή Αρχή Ασφαλίσεων και Επαγγελματικών Συντάξεων (EIOPA) δημοσίευσε τα αποτελέσματα της Ευρωπαϊκής Άσκησης προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων (EU- WIDE STRESS TEST 2014).

Σκοπός της άσκησης ήταν η εκτίμηση της αντοχής των ασφαλιστικών επιχειρήσεων σε ακραία σενάρια μεταβολής των οικονομικών παραμέτρων και των ασφαλιστικών κινδύνων και η αναγνώριση των επιπτώσεων τους εν όψει της προετοιμασίας της ασφαλιστικής αγοράς για την εφαρμογή του επερχόμενου εποπτικού πλαισίου, Φερεγγυότητα ΙΙ.

Η άσκηση διενεργήθηκε με στοιχεία 31.12.2013 και περιελάμβανε δύο μέρη: το Βασικό Σενάριο (Core Stress) και το Σενάριο Χαμηλών Επιτοκίων (Low Yield).

Σε ευρωπαϊκό επίπεδο, στο Βασικό Σενάριο συμμετείχαν 167 επιχειρήσεις, εκ των οποίων 60 ασφαλιστικοί όμιλοι και 107 μεμονωμένες (αντ)ασφαλιστικές επιχειρήσεις, αντιπροσωπεύοντας το 55% των συνολικών εγγεγραμμένων ασφαλίστρων, ενώ στο Σενάριο Χαμηλών Επιτοκίων συμμετείχαν 225 (αντ)ασφαλιστικές επιχειρήσεις, αντιπροσωπεύοντας το 60% των τεχνικών προβλέψεων.

Από την ελληνική ασφαλιστική αγορά συμμετείχαν 12 ασφαλιστικές εταιρείες καλύπτοντας το 72,28% των εγγεγραμμένων ασφαλίστρων στο Βασικό Σενάριο (Core Stress) και το 93,10% των τεχνικών προβλέψεων στο Σενάριο Χαμηλών Επιτοκίων (Low Yield).

Η έκθεση με τα λεπτομερή αποτελέσματα εδώ

(Πηγή: Asfalisinet.gr)

Read More

Αλλάζει το καθεστώς εκκαθάρισης των ασφαλιστικών εταιρειών

Αλλάζει, σύμφωνα με την αναθεώρηση του ν.δ. 400/70, το καθεστώς εκκαθάρισης των ασφαλιστικών εταιρειών που θα τεθούν σε εκκαθάριση μετά την 1η Ιανουαρίου 2016, δεδομένου ότι, καταρχήν, καταργείται η ασφαλιστική τοποθέτηση ανά κλάδο ασφάλισης, με αποτέλεσμα τον περιορισμό των δικαιωμάτων του Επικουρικού Κεφαλαίου στα περιουσιακά στοιχεία της ασφαλιστικής.

Παράλληλα οι εταιρείες δεν θα έχουν υποχρέωση να τηρούν φάκελο ζημιών για κάθε ζημιά, ενώ οι τεχνικές προβλέψεις θα μπορούν να είναι και αρνητικές, κάτι που στο υφιστάμενο πλαίσιο δεν είναι δυνατόν.
Κατά συνέπεια, με βάσει τα όσα θα ισχύσουν στο νέο εποπτικό περιβάλλον (Solvency II):
- δεν θα ξεχωρίζεται ένα μέρος των περιουσιακών στοιχείων που καλύπτουν τις τεχνικές προβλέψεις, αλλά πλέον το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων μιας επιχείρησης θα διατίθενται για την κάλυψη των ασφαλιστικών υποχρεώσεων
- τα περιουσιακά στοιχεία θα αντιστοιχούν εξ αδιαιρέτου σε όλους τους ασφαλισμένους και δεν διαχωρίζονται σε περιουσιακά στοιχεία για ασφαλισμένους ζωής, ζημιών ή και ζημιών που καλύπτει το Επικουρικό Κεφάλαιο (αστική ευθύνη οχημάτων).

Επομένως, με βάση το νέο πλαίσιο, οι αναγκαίες αλλαγές στη διαδικασία εκκαθάρισης είναι οι ακόλουθες:
- το Επικουρικό Κεφάλαιο δεν θα μπορεί να «διοικεί και διαθέτει όλα τα περιουσιακά στοιχεία που έχουν διατεθεί σε τοποθέτηση ασφαλίσεων αστικής ευθύνης από χερσαία αυτοκίνητα οχήματα. Τίτλοι, ομόλογα και λοιπά παρόμοια και άμεσα ρευστοποιήσιμα περιουσιακά στοιχεία θα εκποιούνται στην τρέχουσα χρηματιστηριακή τους αξία ή στην τρέχουσα ή συνήθη αξία τους στις αγορές χρήματος και κεφαλαίου. Καταθέσεις σε τράπεζες θα περιέρχονται στην άμεση διάθεση και διαχείριση του Επικουρικού Κεφαλαίου», αφού δεν θα υπάρχει πλέον ξεχωριστή ασφαλιστική τοποθέτηση για την αστική ευθύνη αυτοκινήτων.
- το Επικουρικό Κεφάλαιο δεν μπορεί να «διαχειρίζεται από κοινού με τα άλλα αρμόδια όργανα ειδικά το χαρτοφυλάκιο κλάδου αστικής ευθύνης αυτοκινήτων που βρίσκεται σε ασφαλιστική ή κοινή εκκαθάριση ή πτώχευση.»
- μόνο ο εκκαθαριστής θα μπορεί να αναγγέλλει τους ασφαλισμένους αστικής ευθύνης αυτοκινήτων και το αποτέλεσμα της διαδικασίας να το γνωστοποιεί στο Επικουρικό Κεφάλαιο.
- καθώς το σύνολο των περιουσιακών στοιχείων θα καλύπτουν πλέον τους ασφαλισμένους, δημιουργούνται μητρώα στα οποία καταγράφονται περιουσιακά στοιχεία που χρησιμοποιούνται για το Δημόσιο, τους εργαζόμενους και τα ταμεία κοινωνικής ασφάλισης.

(Πηγή: Insuranceworld.gr)

Read More

Τι αλλάζει με τη νέα ασφαλιστική νομοθεσία

Ριζικές αλλαγές στον τρόπο εποπτείας των ασφαλιστικών εταιρειών επιφέρει το νέο καθεστώς ελέγχου του κλάδου, όπως αυτό προβλέπεται από νομοσχέδιο του υπουργείου Οικονομικών με το οποίο τροποποιείται ο βασικός νόμος της αγοράς, το ν.δ. 400/70, και ενσωματώνεται στο εθνικό δίκαιο η οδηγία περί Solvency II.

Σύμφωνα με το νομοσχέδιο, που σύντομα θα τεθεί σε δημόσια διαβούλευση:
- Οι ασφαλιστικές εταιρείες:
• υποχρεούνται στη δημοσιοποίηση εκτεταμένων στοιχείων της φερεγγυότητας και της χρηματοπιστωτικής τους κατάστασης, προς ενημέρωση του επόπτη, αλλά και του ευρύτερου κοινού.
• υποχρεούνται να τηρούν σύστημα διαχείρισης κινδύνων και να διαθέτουν τις αντίστοιχες έγγραφες πολιτικές.
• υποχρεούνται να διαθέτουν δική τους εσωτερική αξιολόγηση κινδύνου και φερεγγυότητας.
• Έχουν τη δυνατότητά τους να προβαίνουν σε εξωτερικές αναθέσεις ακόμη και κρίσιμων ή σημαντικών λειτουργιών ή εργασιών σε τρίτα προς αυτές φυσικά ή νομικά πρόσωπα.
• υποχρεούνται να δημοσιοποιούν σε ετήσια βάση έκθεση σχετικά με τη φερεγγυότητα και τη χρηματοοικονομική τους κατάσταση (Solvency and Financial Condition Report-SFCR).
• υποχρεούνται να ταξινομούν τα ίδια κεφάλαια σε τρεις κατηγορίες (tiers).
• μπορούν να κάνουν χρήση εσωτερικού υποδείγματος για τη διατήρηση επιλέξιμων κεφαλαίων.
• υποχρεούνται για τις ασφαλίσεις Ζωής να ενημερώνουν τους ασφαλισμένους για την επωνυμία, τον σκοπό και τη νομική μορφή της επιχείρησης, το κράτος μέλος καταγωγής της επιχείρησης και τη διεύθυνση της έδρας.
• υποχρεούνται επίσης να δίνουν στοιχεία σχετικά με την περιγραφή κάθε παρεχόμενης κάλυψης και των επιλογών τη διάρκεια της σύμβασης, τον τρόπο καταγγελίας της σύμβασης, τον τρόπο και χρόνο καταβολής των ασφαλίστρων και τον τρόπο υπολογισμού και συμμετοχής στα κέρδη. ενδεικτικές τιμές της αξίας εξαγοράς και του κεφαλαίου ελευθέρου περαιτέρω καταβολών και το βαθμό στον οποίο αυτά είναι εγγυημένα. Επίσης πρέπει να δίνουν πληροφορίες για τα ασφάλιστρα που αφορούν σε κάθε κάλυψη, είτε κύρια είτε συμπληρωματική, τον καθορισμό των μεριδίων που αντιστοιχούν στις συμβάσεις συνδεδεμένες με επενδύσεις, τη φύση των στοιχείων του ενεργητικού που καλύπτουν τις unit linked συμβάσεις, τον τρόπο άσκησης του δικαιώματος υπαναχώρησης, τις γενικές ενδείξεις περί του φορολογικού καθεστώτος που ισχύει για τον συγκεκριμένο τύπο ασφαλιστηρίου, τους μηχανισμούς διευθέτησης των αιτιάσεων των αντισυμβαλλομένων ή των δικαιούχων αποζημίωσης, το εφαρμοστέο δίκαιο της σύμβασης, ειδικότερες πληροφορίες που θα επιτρέπουν στον αντισυμβαλλόμενο να κατανοήσει τους κινδύνους που ενέχει η προσχώρησή του στη σύμβαση και να παρέχουν, ετησίως, ενημέρωση του αντισυμβαλλόμενου για το ύψος της συμμετοχής του στα υπό διανομή κέρδη.

- Η Τράπεζα της Ελλάδος έχει τη δυνατότητα:
• να αξιολογεί τις εταιρείες τουλάχιστον μια φορά ανά 12μηνο.
• να επιβάλλει τη ρευστοποίηση συγκεκριμένων επενδύσεων σε περιπτώσεις ασφαλιστικών εταιρειών που δεν ανταποκρίνονται στις υποχρεώσεις τους
• να απαγορεύει υπό προϋποθέσεις την ελεύθερη διάθεση στοιχείων του ενεργητικού
• να παρατείνει την περίοδο εφαρμογής του σχεδίου οικονομικής ανάκαμψης μιας εταιρείας με επιπλέον κατάλληλο χρονικό διάστημα που δεν μπορεί να υπερβαίνει τα επτά έτη
• να παρεμβαίνει για την αποτροπή συστημικού κινδύνου, επιβάλλοντας σε εταιρείες:
1. το διορισμό διαχειριστή,
2. την αύξηση κεφαλαίου,
3. την υποχρεωτική μεταβίβαση χαρτοφυλακίου,
4. την αναστολή πληρωμών και τη μείωση του συνόλου ή μέρους των ασφαλιστικών υποχρεώσεων.

- Η Τράπεζα της Ελλάδος μπορεί να επιβάλλει πρόσθετη κεφαλαιακή απαίτηση:

• όταν διαπιστώνει ότι το προφίλ κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης αποκλίνει σημαντικά από τις παραδοχές στις οποίες βασίζεται ο υπολογισμός της Κεφαλαιακής Απαίτησης Φερεγγυότητας με την τυποποιημένη μέθοδο.
• όταν διαπιστώνει ότι για τον υπολογισμό της Κεφαλαιακής Απαίτησης Φερεγγυότητας, στο εσωτερικό υπόδειγμα ορισμένοι ποσοτικοποιήσιμοι κίνδυνοι δεν λαμβάνονται επαρκώς υπόψη.
• όταν διαπιστώνει ως ανεπαρκές το σύστημα διακυβέρνησης της ασφαλιστικής επιχείρησης
• όταν διαπιστώνει ότι το προφίλ κινδύνου της ασφαλιστικής επιχείρησης αποκλίνει σημαντικά από τη χρήση εσωτερικών υποδειγμάτων.

- Η Τράπεζα της Ελλάδος μπορεί να λαμβάνει μέτρα εξυγίανσης εφόσον διαπιστώνει:
• αδυναμία ασφαλιστικής επιχείρησης να ανακάμψει κεφαλαιακά.
• αδυναμία λήψης εναλλακτικών μέτρων ισοδύναμου αποτελέσματος για αφερέγγυες εταιρείες.
• σοβαρές συνέπειες από την αδυναμία πληρωμών ασφαλιστικής επιχείρησης για το χρηματοπιστωτικό σύστημα, λαμβανομένων υπόψη ιδίως:
1. του είδους των ασφαλιστικών εργασιών και του ύψους των τεχνικών προβλέψεων και των απαιτήσεων επενδυτών
2. του είδους και εύρους των υποχρεώσεων της ασφαλιστικής επιχείρησης έναντι πιστωτικών ιδρυμάτων, επιχειρήσεων παροχής υπηρεσιών, οργανισμών συλλογικών επενδύσεων

- Σε ότι αφορά, τέλος, το νέο πλαίσιο επιβολής κυρώσεων αυτό προβλέπει:
• Πρόστιμο μέχρι 2.000.000 ευρώ για παράβαση της ισχύουσας νομοθεσίας σε ασφαλιστική και σε μέλη διοίκησής.
• Πρόστιμο μέχρι 200.000 ευρώ σε ασφαλιστική, σε μέλη διοίκησης ή σε όποιον αρνείται συνεργασία ή παρακωλύει τον έλεγχο.
• Πρόστιμο ύψους μέχρι 100.000 ευρώ και σε περίπτωση υποτροπής 300.000 ευρώ σε φυσικό ή νομικό πρόσωπο, που παραβαίνει τις διατάξεις περί ασφάλισης οχημάτων και ασφαλιστικής διαμεσολάβησης.
• Σε περίπτωση που πραγματοποιηθεί ειδική συμμετοχή ή αυξηθεί η υφιστάμενη συμμετοχή στο μ/κ ασφαλιστικής, χωρίς προηγούμενη έγκρισή της επιβάλλεται στους κατόχους των συμμετοχών:
1. Πρόστιμο μέχρι 10% της αξίας των μετοχών που απέκτησαν.
2. Αποκλεισμό φυσικών προσώπων από το ΔΣ ασφαλιστικών και από μέλος διοίκησης ή διευθυντική θέση.
• Σε περίπτωση μη τήρησης των υποχρεώσεων γνωστοποίησης στην ΤτΕ περί της αλλαγής της ταυτότητας φυσικών προσώπων που ελέγχουν νομικά πρόσωπα, κατόχους ειδικής συμμετοχής επιβάλλεται στα φυσικά πρόσωπα αποκλεισμό από το ΔΣ εταιρειών, από μέλος διοίκησης ή διευθυντική θέση.
• Σε περίπτωση κατά την οποία δεν τηρείται από μετόχους η υποχρέωση ενημέρωσης της ΤτΕ περί παύσης ειδικής συμμετοχής ή μείωσής της λιγότερο από 20%, 1/3 ή 50% του μ/κ, επιβάλλεται πρόστιμο ύψους μέχρι 5% της αξίας των μετοχών που μεταβιβάσθηκαν.
• Σε περίπτωση μη συμμόρφωσης στην ΤτΕ για τη λήψη διορθωτικών μέτρων:
1. Επιβάλλεται η απομάκρυνση των ανωτέρω προσώπων, για ορισμένο ή αόριστο χρόνο, από το Δ.Σ. ασφαλιστικών, από μέλος διοίκησης ή διευθυντική θέση.
2. Αναστέλλεται η άσκηση των δικαιωμάτων ψήφου που απορρέουν από τις μετοχές που κατέχουν τα πρόσωπα αυτά.
3. Απαγορεύεται οποιαδήποτε νέα συναλλαγή ασφαλιστικών με τα πρόσωπα αυτά, καθώς και να κηρύσσεται ληξιπρόθεσμα και αμέσως απαιτητά τα δάνεια που έχουν λάβει.
• Σε περίπτωση μη συμμόρφωσης των προσώπων που κατέχουν ειδική συμμετοχή σε ασφαλιστική και τους έχει υποδειχθεί λήψη κατάλληλων διορθωτικών μέτρων:
i. Επιβάλλεται η απομάκρυνση των ανωτέρω προσώπων, για ορισμένο ή αόριστο χρόνο, από το ΔΣ, από μέλος διοίκησης ή διευθυντική θέση.
ii. Αναστέλλεται η άσκηση των δικαιωμάτων ψήφου, που απορρέουν από τις μετοχές που κατέχουν τα πρόσωπα αυτά.
iii. Απαγορεύεται οποιαδήποτε νέα συναλλαγή ασφαλιστικών εταιρειών με τα πρόσωπα αυτά, καθώς και κηρύσσονται ληξιπρόθεσμα και αμέσως απαιτητά τα δάνεια που έχουν λάβει όλα τα πιο πάνω πρόσωπα.

(Πηγή: Insuranceworld.gr)

Read More

Στο μάτι της Ευρωπαϊκής Εποπτικής Αρχής οι ΕΠΥ

Στο στόχαστρο της Ευρωπαϊκής Εποπτικής Αρχής θα βρεθούν το επόμενο διάστημα οι Εταιρείες Ελεύθερης Παροχής Υπηρεσιών (ΕΠΥ) σύμφωνα με πληροφορίες του nextdeal.gr από τις Βρυξέλλες.

Η Ευρωπαϊκή Εποπτική Αρχή έχει γίνει κοινωνός του προβληματισμού που αναπτύσσεται σε διάφορες ασφαλιστικές αγορές της Ευρώπης από την ανεξέλεγκτη δράση των ΕΠΥ, κυρίως στο κλάδο αυτοκινήτου. Μάλιστα στη γειτονική Ιταλία το πρόβλημα φαίνεται να είναι πιο σοβαρό από ότι στη χώρα μας. Ο προβληματισμός έγκειται στο γεγονός ότι τα χαρτοφυλάκια των εταιρειών ΕΠΥ μεγεθύνονται ενώ η αρχική οδηγία για την Ελεύθερη Παροχή Υπηρεσιών έκανε λόγο για περιορισμένες ασφαλιστικές εργασίες, καθώς σε διαφορετική περίπτωση δεν είναι εύκολη ο εποπτικός έλεγχος.

Χαρακτηριστικά αναφέρεται ότι ενώ η οδηγία Solvency II, εισάγει μία σειρά αυστηρών προϋποθέσεων προκειμένου να αναδειχθεί κάποιος σε μέλος ΔΣ ασφαλιστικής εταιρείας, δεν προβλέπεται τίποτα για τους αντιπροσώπους των ΕΠΥ. Έτσι μπορεί πρώην μέλη ΔΣ εταιρειών που τους αφαιρέθηκε η άδεια λειτουργίας να εμφανίζονται αργότερα ως αντιπρόσωποι ΕΠΥ.

(Πηγή: Nextdeal.gr)

Read More

Επιτυχής η συμμετοχή της Ευρώπη Ασφαλιστική στα Stress Tests

Η Ευρώπη Ασφαλιστική, υπερκάλυψε το περιθώριο φερεγγυότητας σύμφωνα με το νέο εποπτικό πλαίσιο Solvency II, συμμετέχοντας στην άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων της EIOPA η οποία ολοκληρώθηκε τον Σεπτέμβριο του 2014 βάσει των οικονομικών στοιχείων της 31ης Δεκεμβρίου 2013.

Ειδικότερα, στο Βασικό Σενάριο, που προέβλεπε το σχηματισμό του Ισολογισμού της Ευρώπη Ασφαλιστική σύμφωνα μετά όσα ορίζει το Solvency II:

• Ο δείκτης κάλυψης του απαιτούμενου περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR coverage ratio) διαμορφώθηκε στο 199%.
• Ο δείκτης κάλυψης του ελάχιστου απαιτούμενου περιθωρίου φερεγγυότητας (MCR coverageratio) ανήλθε σε 260%.

Επίσης τα αποτελέσματα των σεναρίων προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων είναι πάρα πολύ ικανοποιητικά, με το δείκτη κάλυψης του περιθωρίου φερεγγυότητας SCR coverageratio:

• Στο πρώτο σενάριο προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων (Stress 1 – Adverse 1) να φθάνει στο 186%.
• Στο δεύτερο σενάριο προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων (Stress 2 – Adverse2) να διαμορφώνεται στο 195%.

Η KPMG, ως πιστοποιημένος εξωτερικός σύμβουλος,επιβεβαίωσε και επικύρωσε (validation) την ορθή χρήση των παραδοχών,των υποδειγμάτων και των μεθόδων που ακολουθήθηκαν.

Οι ενδιαφερόμενοι μπορούν να αντλήσουν περισσότερες πληροφορίες για τα stress tests στο site της εταιρείας www.europe-aega.gr στην ενότητα οικονομικές καταστάσεις.

Read More

NP Insurance: Ξεπέρασε το 510% ο Δείκτης Φερεγγυότητας το Α' εξάμηνο

Mε έναν από τους καλύτερους δείκτες φερεγγυότητας στην ελληνική ασφαλιστική αγορά, έκλεισε το Α’ εξάμηνο του 2014 η Ασφαλιστική Εταιρία NP Insurance. Η Εταιρία κατέγραψε κέρδη προ φόρων Α’ εξαμήνου ύψους 5,6 εκατ. Ευρώ και διαμόρφωσε τα Ίδια Κεφάλαια της στα 32,5 εκατ. Ευρώ, με τον Δείκτη Φερεγγυότητας να ξεπερνάει το 510% που είναι ένας από τους υψηλότερους στην ελληνική αγορά.

Η Εταιρία διαχρονικά ακολουθεί προσεκτικό underwriting καθώς και καλή διαχείριση των ζημιών, που συντελούν την δημιουργία υψηλού τεχνικού αποτελέσματος. Στον τομέα της επενδυτικής πολιτικής, η NP Insurance συνεχίζει να επιλέγει τις ποιο συντηρητικές τοποθετήσεις όπως σε προθεσμιακές καταθέσεις, ελληνικά κρατικά ομόλογα, ξένα εταιρικά ομόλογα και αμοιβαία κεφάλαια, καθώς επίσης, συνεχίζει να στηρίζει το ελληνικό τραπεζικό σύστημα με τις καταθέσεις που διατηρεί στις ελληνικές τράπεζες χωρίς να έχει βγάλει εκτός Ελλάδας ούτε ένα Ευρώ όλα αυτά τα χρόνια της κρίσης.

Σχετικά με την προετοιμασία της Εταιρίας για την εφαρμογή της Solvency II, με ότι αφορά τις εποπτικές κεφαλαιακές ανάγκες που θα προκύψουν αυτές καλύπτονται ήδη από τα τωρινά Ίδια Κεφάλαια της Εταιρίας, ενώ και με ότι αφορά την προσαρμογή των στελεχών της στο νέο νομοθετικό πλαίσιο της Εταιρικής Διακυβέρνησης, η Διοίκηση της NP παρουσιάζεται σίγουρη ότι θα είναι απολύτως έτοιμα στο πρώτο εξάμηνο του 2015.

Η NP Insurance είναι μία αμιγώς ελληνική ασφαλιστική εταιρία, η οποία στα τελευταία 4 χρόνια της κρίσης που βιώνει η οικονομία μας, καταφέρνει να επιτυγχάνει τους παραγωγικούς της στόχους, να έχει υψηλή αποθεματοποίηση, ισχυρά οικονομικά αποτελέσματα και πολύ υψηλό δείκτη φερεγγυότητας, ώστε να είναι σε θέση να εγγυάται το μέλλον των 800 εργαζομένων της (παραγωγικό δίκτυο και έμμισθο προσωπικό) και φυσικά να παρέχει υψηλού επιπέδου ποιότητας υπηρεσιών και άμεσης αποζημίωσης προς τους 150.000 ασφαλισμένους της.

Read More

Στην KPMG αναθέτει η ΤτΕ τα stress tests των ασφαλιστικών

Στην πολυεθνική ελεγκτική εταιρεία KPMG αναθέτει (outsourcing) τη διαδικασία ελέγχου των φακέλων των ασφαλιστικών εταιρειών η Τράπεζα της Ελλάδος.

Η KPMG ουσιαστικά κοντραρίστηκε με την Ernst & Young για τη διεκδίκηση των ασφαλιστικών stress tests και η Τράπεζα της Ελλάδος επέλεξε τη «σολομώντεια λύση» να επιλέξει την KPMG για να διεξάγει τα stress tests στην Ελλάδα, καθώς η Ernst & Young έχει αναλάβει την προετοιμασία των περισσότερων εταιρειών για τα Solvency II. H κίνηση της Τράπεζας της Ελλάδος να επιλέξει τον ελεγκτικό οίκο της KPMG έχει δημιουργήσει ερωτήματα τόσο στους ασφαλιστικούς ομίλους όσο και στους εργαζομένους της Τράπεζας της Ελλάδας, αφού ουσιαστικά αναιρεί το δικαίωμα ελέγχου από τα εξειδικευμένα στελέχη της ΤτΕ των ασφαλιστικών εταιρειών και ανοίγει θέματα αμφισβήτησης της εποπτείας της.

Η απόφαση της Τράπεζας της Ελλάδος, που χρονολογείται εδώ και ένα χρόνο, βασίστηκε στη λογική ότι τα στελέχη της δεν έχουν την απαραίτητη τεχνογνωσία για τη διεξαγωγή των stress tests. Το δεύτερο ζήτημα για το οποίο διαμαρτύρονται οι θεσμικοί φορείς των ασφαλιστικών εταιρειών και των διαμεσολαβούντων είναι ότι η Τράπεζα της Ελλάδας έχει εισαγάγει εδώ και χρόνια ένα τεράστιο πλέγμα γραφειοκρατίας που κοστίζει στις εταιρείες πολλές εργατοώρες.

Ταυτόχρονα υπάρχει και θέμα διαφάνειας, καθώς η νυν εποπτική αρχή αρνείται να δημοσιοποιήσει τα μεγέθη των ασφαλιστικών εταιρειών, στα οποία όμως έχουν πρόσβαση θεσμικά στελέχη της ασφαλιστικής αγοράς που διαθέτουν παράλληλα και επαγγελματική δραστηριότητα στον χώρο. Η Τράπεζα της Ελλάδος θα έπρεπε να μπορεί να δημοσιοποιήσει στοιχεία σε όσους τα ζητούν για λόγους διαφάνειας.

Υπενθυμίζεται ότι έληξε την προηγούμενη Παρασκευή η προθεσμία κατάθεσης των φακέλων για τη διεξαγωγή των stress tests από την ελληνική εποπτική αρχή.

(Πηγή: Imerisia.gr)

Read More

ΟΡΙΖΩΝ Ασφαλιστική: Stress Test, που εμπνέει σιγουριά, για το παρόν και το μέλλον

Η ΟΡΙΖΩΝ ΑΝΩΝΥΜΗ ΕΤΑΙΡΕΙΑ ΓΕΝΙΚΩΝ ΑΣΦΑΛΙΣΕΩΝ συμμετείχε στην Ευρωπαική άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων της Ευρωπαικής Αρχής Ασφαλίσεων και Συντάξεων (E.I.O.P.A. 2014 Stress Test) που διεξήχθη κατά το διάστημα από 25 Απριλίου 2014 έως 19 Σεπτεμβρίου 2014.

Η άσκηση βασίστηκε στις απαιτήσεις του νέου κανονιστικού πλαισίου "Φερεγγυότητα ΙΙ" όπως έχουν διαμορφωθεί έως τις 30 Απριλίου 2014 και περιελάμβανε τα Εποπτικά μέτρα (Long Term Guarantees measures) που συμφωνήθηκαν από την Ευρωπαική Επιτροπή, το Συμβούλιο της Ευρωπαικής Ένωσης και το Ευρωπαικό Κοινοβούλιο στις 19 Νοεμβρίου 2013.

Πιο συγκεκριμένα η Εταιρεία μας συμμετείχε στην άσκηση προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων – Core Stress Test καθώς και στην άσκηση χαμηλών επιτοκίων - Lowyield Interest Rate της E.I.O.P.A. (EUROPEAN INSURANCE AND OCCUPATIONAL PENSIONS AUTHORITY).

Η άσκηση, όσον αφορά την Εταιρεία μας, πραγματοποιήθηκε σε συνεργασία με ανεξάρτητο πιστοποιημένο εξωτερικό σύμβουλο (KPMG) ο οποίος επικύρωσε τη χρήση των παραδοχών/υποδειγμάτων και επιβεβαίωσε τη ορθή εφαρμογή των μεθόδων της.

Αναλυτικά, τα αποτελέσματα σε όλα τα σενάρια της άσκησης είναι εξαιρετικά για την Εταιρεία μας, αφού στο Βασικό Σενάριο:

• Ο δείκτης κάλυψης του απαιτούμενου περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR coverage ratio) είναι 250%.
• Ο δείκτης κάλυψης του ελάχιστου απαιτούμενου περιθωρίου φερεγγυότητας (MCR coverage ratio) είναι 244%.

Αντίστοιχα στα σενάρια προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων επίσης τα αποτελέσματα είναι εξαιρετικά για την Εταιρεία μας, και πιο συγκεκριμένα:

• Ο δείκτης κάλυψης του περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR coverage ratio) στο πρώτο σενάριο προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων (Stress 1 – Adverse 1) είναι 217%,
• Ο δείκτης κάλυψης του περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR coverage ratio) στο δεύτερο σενάριο προσομοίωσης ακραίων καταστάσεων (Stress 2 – Adverse2) είναι 238%,
• Ο δείκτης κάλυψης του περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR overage ratio) στο πρώτο σενάριο χαμηλών επιτοκίων (Lowyield Scenario 1) είναι 250%,
• Ο δείκτης κάλυψης του περιθωρίου φερεγγυότητας (SCR coverage ratio) στο δεύτερο σενάριο χαμηλών επιτοκίων (Lowyield Scenario 2) είναι 248%.

Η εταιρεία, παρά το σφοδρό ανταγωνισμό και ειδικά στον κλάδο αυτοκινήτου, είναι αισιόδοξη ότι θα επιτύχει τους οικονομικούς της στόχους για το τρέχον έτος.

Οι ενδιαφερόμενοι μπορούν να αντλήσουν περισσότερες πληροφορίες στο site της εταιρίας www.orizonins.gr στην ενότητα οικονομικά στοιχεία.

Read More

Τέλος στα stress test των ασφαλιστικών εταιρειών

Εκπνέει σήμερα, 19 Σεπτεμβρίου, η προθεσμία υποβολής στοιχείων για τα stress test όσων ασφαλιστικών εταιρειών είχαν ενταχθεί από την Τράπεζα της Ελλάδος στο δεύτερο κύκλο κατάθεσης σχετικών φακέλων.

Οι τελευταίες πληροφορίες αναφέρουν ότι ο κύριος όγκος των εταιρειών θα υποβάλλουν τα στοιχεία τους εκμεταλλευόμενες ακόμη και τη σημερινή ημέρα, λόγω τόσο της πολυπλοκότητας των δεδομένων τα οποία κλήθηκαν να επεξεργαστούν, όσο και του όγκου τους. Πολλές, δε, υποχρεώθηκαν από τις συνθήκες της δοκιμασίας, να αναζητήσουν εξωτερικό σύμβουλο, στον οποίο έτσι κι αλλιώς θα προσέτρεχαν προκειμένου να αντιμετωπίσουν τις προσαρμογές που επιβάλλει το Solvency II.

Εξάλλου, για την Τράπεζα της Ελλάδος τα stress test αποτελούν «προθάλαμο» και το νέο εποπτικό πλαίσιο, διότι βάσει των αποτελεσμάτων της δοκιμασίας θα διαφανεί ποιες εταιρείες είναι όντως σε θέση θα αντεπεξέλθουν στις υποχρεώσεις του Solvency II, το οποίο τίθεται σε εφαρμογή από την 1η Ιανουαρίου 2016 και ποιες όχι.

Υπενθυμίζεται ότι, όσες ασφαλιστικές εταιρείες υπέβαλλαν στοιχεία έως τις 11 Ιουλίου 2014 θα ελεγχθούν απ΄ ευθείας από την EIOPA, ενώ τα στοιχεία των υπολοίπων θα εξεταστούν από την Τράπεζα της Ελλάδος.

(Πηγή: Insuranceworld.gr)

Read More